本期可交换债券是山东能源集团联合重组后在交易所市场的首次亮相。本次发行规模30亿元已达到发行时预设上限，为近年同类最大发行规模。发行阶段受到了境内外投资者的广泛关注，达到2.11倍认购。

本期债券的最终换股价格达到43.02元/股，与发行公告前一日股价收盘价37.10元相比溢价率达15.95%，与发行文件公告当日的收盘股价34.30元相比溢价率达25.42%，同时也高于兖矿能源自上市以来的历史最高股价。

本次可交换债券作为创新品种，年化票面利率设定为0.20%，在投资者选择不换股的情况下，集团也可以实现较低成本的融资。